1)Anthropic 收入不及高预期,AI 成长交易降温
此前市场曾预期 Anthropic 年化收入运行率有望超过 800 亿美元,最新披露的约 650 亿美元虽仍显示出较强增长势头,但低于部分乐观预期。市场因此开始重新评估 AI 企业后续增长斜率,高估值板块的情绪与估值容忍度同步承压。
关注标的:ANTHROPIC
合约:ANTHROPIC
2)宇树科技正式上市,具身智能热度再升温
宇树科技(688836)今日正式登陆上海证券交易所科创板,本次发行总数约 4044.64 万股,IPO 首发价为 150.80 元/股。WEEX 已于 7 月 31 日上线该股盘前合约,最新行情显示,宇树科技开盘表现强劲,盘中最高触及 $135,显示机器人与具身智能主题仍具较高市场关注度。
关注标的:UNITREE
合约:UNITREE
3)长债收益率飙升,科技与芯片股集体承压
30 年期美债收益率一度升至约 5.3%,触及近 19 年高位,10 年期收益率亦同步上行。融资成本抬升对高估值成长股形成直接压制,费城半导体指数明显回调,美股三大指数普遍收跌,纳指跌幅居前,市场风险偏好明显降温。
关注标的:SPY、QQQ、IEF、TLT
现货:SPYB / QQQB / IEFON / TLTON
合约:SPY / QQQ / IEF
4)存储与光通信退潮,AI 硬件链波动放大
此前表现强势的存储与光通信个股出现明显回吐,并叠加利率敏感型抛压。闪迪、美光科技、SK 海力士等存储股,以及 Coherent 等光通信标的跌幅居前,显示市场在 AI 硬件主线内部开始从单纯交易景气预期,转向更关注估值与兑现节奏。
关注标的:SNDK、MU、COHR
现货:SNDKB / MUB / COHRON
合约:MU / SNDK
5)SpaceX 相对抗跌,商业航天主线仍显韧性
在科技股整体调整背景下,SpaceX 等商业航天相关标的表现相对稳健,反映市场对商业航天长期成长逻辑仍保持一定关注。在高波动环境下,这类具备独立产业叙事与长期空间的资产,仍展现出一定相对韧性。
1)美联储会议纪要今夜出炉,市场聚焦利率路径
核心看点:近期全球债市波动加剧,美债收益率快速上行,市场情绪高度敏感。本周稍晚还将召开杰克逊霍尔全球央行年会,因此本次会议纪要将被视为重要前瞻信号。市场将重点关注纪要中关于利率路径、通胀判断及地缘风险的讨论细节。
关注标的:SPY、QQQ、IEF
现货:SPYB / QQQB
合约:SPY / QQQ / IEF
2)亚德诺半导体(ADI)盘前财报,关注工业与 AI 需求
市场将重点关注工业与通信终端需求复苏力度、AI 数据中心及汽车相关业务贡献,以及管理层是否维持或上调全年指引。作为模拟芯片龙头,ADI 的业绩表现将为市场观察毛利率、库存水平与下季度收入展望提供重要参照。
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长端美债收益率飙升至多年高位,科技、芯片、存储与光通信板块普遍承压,市场风险偏好明显降温。与此同时,Anthropic 收入低于部分乐观预期,促使投资者重新评估 AI 增长逻辑;宇树科技正式登陆科创板,机器人与具身智能热度延续;SpaceX 等商业航天标的则表现相对抗跌。市场同时聚焦今夜公布的美联储会议纪要,以进一步判断后续利率路径与情绪变化方向。





















